本報記者 李文 見習(xí)記者 余俊毅
中小微企業(yè)是國內(nèi)實體經(jīng)濟發(fā)展的重要一環(huán)。近年來，監(jiān)管層對中小微企業(yè)和個體工商戶支持的政策持續(xù)推出，金融機構(gòu)對小微企業(yè)貸款的投向也更為精準(zhǔn)，推動了金融機構(gòu)在新發(fā)展階段更好地服務(wù)實體經(jīng)濟。
近日，中小微企業(yè)再迎政策利好。7月5日，為進一步提升銀行業(yè)金融機構(gòu)對中小微企業(yè)（含個體工商戶）的金融服務(wù)能力，強化“敢貸、愿貸、能貸、會貸”長效機制建設(shè)，央行印發(fā)《關(guān)于深入開展中小微企業(yè)金融服務(wù)能力提升工程的通知》（以下簡稱《通知》），進一步夯實金融機構(gòu)支持中小微企業(yè)發(fā)展的金融基礎(chǔ)，更好地助力金融機構(gòu)提升對中小微企業(yè)的服務(wù)能力。
多個維度強化
銀行服務(wù)實體經(jīng)濟能力
《通知》從大力推動中小微企業(yè)融資增量擴面提質(zhì)增效、持續(xù)優(yōu)化銀行內(nèi)部政策安排、充分運用科技手段、切實提升貸款定價能力、著力完善融資服務(wù)和配套機制等方面，對提升中小微企業(yè)金融服務(wù)能力提出具體要求。
民生銀行首席研究員溫彬在接受《證券日報》記者采訪時表示，“此次央行發(fā)布《通知》的主要目的，是為了強化金融機構(gòu)對中小微企業(yè)金融服務(wù)的長效機制的建設(shè)?！锻ㄖ返拿Q中強調(diào)了兩個方面：一是‘能力’；二是‘工程’?！芰Α?，主要指長效機制建設(shè)的四個方面，包括‘敢貸、愿貸、能貸、會貸’?！こ獭?，說明這是一個長期的過程，并非一蹴而就的，需要長期培育和提升。這就需要商業(yè)銀行從內(nèi)部政策的制定、金融科技的運用、定價能力的完善等多個方面來著手提升服務(wù)能力?！?/p>
溫彬進一步分析稱，近年來，國家高度重視對中小微企業(yè)的金融支持。在監(jiān)管部門的指導(dǎo)下，商業(yè)銀行不斷加大對中小微企業(yè)的金融支持力度，在解決中小微企業(yè)“融資難、融資貴”方面取得了積極成效。隨著《通知》落地實施，可以進一步夯實支持中小微企業(yè)發(fā)展的金融基礎(chǔ)，助力“穩(wěn)企保就業(yè)”目標(biāo)的實現(xiàn)，支持中小微企業(yè)健康發(fā)展。
《通知》還指出，各銀行業(yè)金融機構(gòu)要將貸款市場報價利率內(nèi)嵌到內(nèi)部定價和傳導(dǎo)相關(guān)環(huán)節(jié)，提升貸款差異化、精細化定價水平，強化負債成本管控能力。
對此，溫彬?qū)τ浾叻治龇Q，自從2019年8月LPR報價機制改革以來，商業(yè)銀行在貸款定價和貨幣政策傳導(dǎo)方面的效果開始顯現(xiàn)，對降低實體經(jīng)濟融資成本發(fā)揮了積極作用。近期，監(jiān)管層不斷加強對互聯(lián)網(wǎng)異地存款、結(jié)構(gòu)性存款、創(chuàng)新類存款等銀行產(chǎn)品的規(guī)范，并調(diào)整銀行存款利率報價方式，目的就是為了進一步強化銀行對負債成本的管理，助力銀行降低整體負債成本，引導(dǎo)金融機構(gòu)降低實體經(jīng)濟的貸款成本，更好地支持實體經(jīng)濟發(fā)展。
未來商業(yè)銀行如何進一步支持中小微企業(yè)發(fā)展？溫彬認為，下階段的支持重點主要有兩個：一是提高銀行首貸率和信用貸款的占比。目前來看，國內(nèi)商業(yè)銀行的首貸率和信用貸占比總體依然偏低，有進一步提升空間。二是對中小金融機構(gòu)在資本補充和提升金融科技水平等方面給予支持，提升中小金融機構(gòu)服務(wù)中小微企業(yè)的能力。
小微金融債發(fā)行規(guī)模
上半年已超3500億元
此次《通知》強調(diào)，要擴大中小微企業(yè)信貸投放。人民銀行各分支機構(gòu)要發(fā)揮再貸款、再貼現(xiàn)等貨幣政策工具的作用，引導(dǎo)銀行業(yè)金融機構(gòu)加大對小微企業(yè)的信貸投放；鼓勵中小銀行業(yè)金融機構(gòu)發(fā)行小微企業(yè)專項金融債券，拓寬小微企業(yè)信貸資金來源。
近年來，發(fā)行小微金融債是商業(yè)銀行定向“滴灌”小微企業(yè)的重要工具之一，也是商業(yè)銀行重要的融資渠道之一。東方財富Choice數(shù)據(jù)顯示，2020年共有40家銀行合計發(fā)行51單小微金融債，發(fā)行總規(guī)模達3732.8億元。
今年以來，銀行對發(fā)行小微金融債的熱情絲毫未減。東方財富Choice數(shù)據(jù)顯示，截至6月底，今年上半年共有33家銀行合計發(fā)行40單小微金融債，發(fā)行總規(guī)模達3525億元，與去年同期發(fā)行規(guī)模（2972億元）相比增長18.61%。
今年以來，發(fā)行小微金融債的銀行多達33家。其中，城商行占比最多，達16家；此外，還有8家股份行、5家農(nóng)商行、3家國有銀行和1家政策性銀行參與了小微金融債的發(fā)行。發(fā)行小微金融債規(guī)模最大的是浦發(fā)銀行，發(fā)行規(guī)模達600億元。
寶新金融首席經(jīng)濟學(xué)家鄭磊在接受《證券日報》記者采訪時表示，近年來，小微金融債的融資規(guī)?？焖僭鲩L，已逐漸成為商業(yè)銀行的常態(tài)化融資渠道。央行和銀保監(jiān)會曾多次強調(diào)，要加大銀行對小微金融債的發(fā)行力度，更好地引導(dǎo)銀行增強對小微企業(yè)的金融支持。在利好政策的支持下，銀行業(yè)會進一步提高貸款服務(wù)效率，支持普惠金融穩(wěn)步健康發(fā)展，未來小微金融債發(fā)行規(guī)模仍存在較大提升空間。隨著傳統(tǒng)大中型銀行的小微金融產(chǎn)品日趨成熟，商業(yè)銀行應(yīng)著手加快建立系統(tǒng)性支持小微金融的業(yè)務(wù)模式和產(chǎn)品體系，還可針對中小微企業(yè)的融資需求和融資特點，持續(xù)改進和豐富信貸產(chǎn)品。