姜芳芳

2017年6月9日,對于中國的小額貸款公司行業(yè)來說,是具有劃時代意義的一天。在這一天,財政部和國家稅務(wù)總局聯(lián)合發(fā)文,對經(jīng)省級金融管理部門(金融辦、局等)批準成立的小額貸款公司,按年末貸款余額的1%計提的貸款損失準備金準予在企業(yè)所得稅稅前扣除,同時,將金融企業(yè)農(nóng)戶小額貸款利息收入優(yōu)惠的范圍擴大到了上述小額貸款公司。雖然該文并未指明小額貸款公司為金融企業(yè),但是實質(zhì)上給予了小額貸款公司與金融企業(yè)同等的待遇。這對于多年來一直苦苦追求“金融身份”的小貸公司行業(yè)來說,無疑是度過玉門關(guān)的第一道春風。

這標志著國家政策的進步,不再以出身論英雄,而是給予不同機構(gòu)“同工同酬”的待遇。而以中國小額貸款公司協(xié)會為代表的行業(yè)“領(lǐng)袖”,多年來與行業(yè)內(nèi)外重視和關(guān)心支持小額貸款公司事業(yè)的人們一起奔走呼吁,終見成效。

對于小額貸款公司是不是定義為金融企業(yè),10年來一直爭議不斷。小額貸款公司,實質(zhì)上從事的是金融業(yè)務(wù),又是經(jīng)過地方金融辦批準的合法機構(gòu),理論上應(yīng)該和企業(yè)財務(wù)公司、汽車金融公司一樣被納入非銀行類金融機構(gòu)的范圍。然而,這個聽起來理所應(yīng)當?shù)氖虑閰s遲遲不能落地,究其原因,一方面是因為小貸公司數(shù)量眾多、參差不齊,甚至在一些地區(qū)魚龍混雜,國家難以下定決心給予其金融企業(yè)待遇;然而,另一方面,國家的不認可,也間接讓社會將小貸公司與一些非法集資和不經(jīng)審批進行放貸的機構(gòu)和個人混淆起來,進一步形成了惡性循環(huán)。面對日益加劇的矛盾,接下去該怎么辦呢?是堵還是疏?此次國家財稅機關(guān)的認可,標志著這一問題的“破冰”:從實質(zhì)上給予了小額貸款公司金融企業(yè)待遇,以類似“工作居住證”的方式,化解了沒有“戶籍”的尷尬。

第二道春風,是國家向行業(yè)傳遞出明確的導向性指引信號:農(nóng)戶小額貸款。

“小額貸款”并非新鮮事物,幾十年來,國際社會普遍的認知都將其視同金融普惠,因為其面對中低收入人群,提供單筆幾百美金的貸款。因此,大量的國際贈款、公益投資、政府資源都投入到了這一領(lǐng)域,助推了很多小額貸款機構(gòu)從默默無聞的NGO,逐步發(fā)展為商業(yè)化機構(gòu),再進一步發(fā)展為微型金融銀行。蒙古國的XAC銀行、柬埔寨的ACLEDA銀行和墨西哥的Compartamos銀行都是很好的例子。

而在中國,這一概念也同樣爭論了10年。除了部分扶貧性質(zhì)或外資的小額貸款公司采用了國際標準以外,大部分機構(gòu)都從自身的角度去解讀這一概念。一時間,公益性小貸公司和商業(yè)性小貸公司之間,國際通用小額貸款概念和中國式小額貸款概念之間,口水戰(zhàn)不斷。從銀行的角度來看,相對于傳統(tǒng)單筆千萬元甚至上億元金額的授信,幾百萬元的貸款的確已經(jīng)很“小額”;而當小額貸款公司創(chuàng)立伊始,這一認知自然而然地就從銀行帶入到了小貸公司中。加之彼時經(jīng)濟上行,中小企業(yè)融資需求巨大,“躺著也能掙錢”,吸引了大量小貸公司涌入市場。他們在積極服務(wù)中小企業(yè)的同時,也不可避免的導致了“小額貸款”概念的進一步混亂,固化了國際市場對于中國式小額貸款“高金額、高利率”的兩高印象。根據(jù)國際主流觀點,小額貸款的單筆放貸額度應(yīng)不高于本國或本地區(qū)人均GDP/GNI的2.5倍,考慮到中國的實際經(jīng)濟發(fā)展水平,將小額貸款定義為單筆余額10萬元以下,是比較科學的。這一紙發(fā)文,不僅為多年來的“小額貸款”概念之爭畫上了句號,更積極鼓勵了小貸公司進入這一領(lǐng)域,對于指明行業(yè)發(fā)展方向,功不可沒。

然而向下走,進行轉(zhuǎn)型,對于很多小貸公司來說,是知難行易的。從最近3個月中國小額貸款公司協(xié)會走訪的26家優(yōu)秀商業(yè)模式代表中,我們發(fā)現(xiàn),專注“三農(nóng)”和微型客戶的成功小貸公司不在少數(shù)。事實證明,這一條路是可行的。尋求轉(zhuǎn)型的小貸公司,可以在積極學習小微技術(shù)的基礎(chǔ)上,與行業(yè)核心企業(yè)合作,開拓其上下游微型客戶;也可以在批發(fā)市場或者個體戶、小商戶聚集的地區(qū),開立專營網(wǎng)點,新增“三農(nóng)”業(yè)務(wù)條線,積極應(yīng)用金融科技技術(shù),拓寬業(yè)務(wù)品種,分散風險。

第三道春風,是減稅本身。

多年來,小貸公司在支持中小企業(yè)、貢獻稅收方面作出了巨大貢獻。在一些地區(qū),2008年成立的小貸公司累計繳納稅款已經(jīng)超過了其注冊資本金,而且也不乏當年稅費超過企業(yè)本身經(jīng)營費用的情況。小貸公司作為非存款放貸機構(gòu),本身融資成本較高,而如果自身經(jīng)營成本居高不下,作為貸款提供方,又如何能更好地解決小微客戶融資貴的問題?

三道春風拂面,讓處于低潮期的小貸公司行業(yè)為之一振,在期待有更多春風到來的同時,我們也希望行業(yè)本身能夠把握機會,進一步提升自身能力、規(guī)范自身操作,成為名副其實的普惠金融“排頭兵”。