出品｜WEMONEY研究室

申請2年半之久后，上海銀行理財(cái)子公司獲批籌建。近日，上海銀行獲準(zhǔn)籌建理財(cái)子公司——上銀理財(cái)有限責(zé)任公司。上海銀行是理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模最大的城商行，此外，上銀理財(cái)30億的注冊資金也排在目前城商行系理財(cái)子公司之首。

在上海銀行的零售業(yè)務(wù)中，個(gè)人消費(fèi)貸業(yè)務(wù)曾是該行的王牌。不過，隨著政策和市場環(huán)境等影響，該行個(gè)人消費(fèi)貸規(guī)模出現(xiàn)下降，且不良率攀升。

上海銀行零售業(yè)務(wù)亟需尋找新的支撐，理財(cái)子公司是否會(huì)成為新的突破口？

理財(cái)規(guī)模居城商行之首

在2019年1月，上海銀行曾發(fā)布公告，擬出資30億元全資設(shè)立理財(cái)子公司。

2年半之后，上海銀行才拿到批文。近日，上海銀行收到監(jiān)管批復(fù)，獲準(zhǔn)籌建理財(cái)子公司——上銀理財(cái)有限責(zé)任公司。

而目前已有29家銀行理財(cái)子公司獲批籌建，包括國有大行6家、股份行11家、城商行7家、農(nóng)商行1家、中外合資4家，其中21家已開業(yè)運(yùn)營。

城商行系理財(cái)子公司中，寧銀理財(cái)、杭銀理財(cái)、徽銀理財(cái)、蘇銀理財(cái)、南銀理財(cái)和青銀理財(cái)六家理財(cái)子公司于2019年、2020年內(nèi)相繼開業(yè)。

上海銀行是第七家獲批籌建理財(cái)子公司的城商行，同時(shí)也是城商行中理財(cái)規(guī)模最大的城商行。

數(shù)據(jù)顯示，上海銀行近3年資管業(yè)務(wù)平均復(fù)合增長率達(dá)18%，2021年6月末存續(xù)非保本理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模超4100億元，繼續(xù)保持城商行第一；過去3年間累計(jì)為客戶創(chuàng)造收益超300億元。

另外，上銀理財(cái)30億元的擬注冊資本也是已獲批的城商行理財(cái)子中最高的。上述六家理財(cái)子初期注冊資本均在20億以內(nèi)。

理財(cái)子公司的獲批籌建也給上海銀行零售業(yè)務(wù)帶來了新的想象空間。在上海銀行的零售業(yè)務(wù)中，個(gè)人消費(fèi)貸業(yè)務(wù)曾是該行的王牌。不過，隨著政策和市場環(huán)境等影響，該行個(gè)人消費(fèi)貸規(guī)模出現(xiàn)下降趨勢。

上海銀行零售業(yè)務(wù)亟需尋找新的突破點(diǎn)。

零售王牌“消費(fèi)貸”失色

上海銀行是城商行中的“消費(fèi)貸之王”。該行2019年末的消費(fèi)貸規(guī)模1750.59億元，在城商行中規(guī)模最大，這一數(shù)據(jù)甚至超過同期“零售之王”招行的消費(fèi)貸規(guī)模。

2015年時(shí)，上海銀行的消費(fèi)貸余額為120.77億元。從2016年開始，上海銀行的消費(fèi)貸規(guī)模一路猛增。到了2019年末，其消費(fèi)貸余額已經(jīng)達(dá)到了1750.59億元，5年時(shí)間增長了1349.52%。

然而，2020年末，上海銀行消費(fèi)貸款余額降至1581.09億元，占個(gè)人貸款和墊款比例也跌至50%以下，為45.45%，較上年末下降9.01個(gè)百分點(diǎn)。

與此同時(shí)，2020年末該行個(gè)人消費(fèi)貸款不良率升至1.87%，2019年為1.15%，增長較為明顯。

對于個(gè)人消費(fèi)貸業(yè)務(wù)的變化，上海銀行在年報(bào)中解釋稱：一方面疫情疊加宏觀經(jīng)濟(jì)低位運(yùn)行，居民消費(fèi)需求受到抑制，另一方面把握消費(fèi)信貸市場由增量轉(zhuǎn)向存量市場的發(fā)展趨勢、遵循監(jiān)管導(dǎo)向，主動(dòng)調(diào)優(yōu)信貸和客群結(jié)構(gòu)。

上海銀行在2020年年報(bào)中披露，零售業(yè)務(wù)從財(cái)富管理、消費(fèi)金融、養(yǎng)老金融和基礎(chǔ)零售四個(gè)重點(diǎn)方向突破。

在消費(fèi)金融業(yè)務(wù)中，上海銀行寄希望于房貸和汽車金融。上海銀行稱，消費(fèi)金融致力于優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，升級(jí)房貸產(chǎn)品，持續(xù)深耕汽車金融服務(wù)領(lǐng)域，強(qiáng)化消費(fèi)場景建設(shè)。

理財(cái)子公司仍面臨挑戰(zhàn)

在財(cái)富管理業(yè)務(wù)規(guī)劃上，上海銀行表示，財(cái)富管理升級(jí)線上主動(dòng)經(jīng)營策略，搭建財(cái)富管理綜合平臺(tái)。

可以看到，理財(cái)業(yè)務(wù)是上海銀行零售業(yè)務(wù)發(fā)力的一大方向。

不過，目前獨(dú)立運(yùn)營的理財(cái)子公司存在諸多挑戰(zhàn)。

從實(shí)踐來看，資管文化與信貸文化沖突是銀行理財(cái)子公司面臨的主要挑戰(zhàn)之一。銀行理財(cái)子公司脫胎于銀行，獨(dú)立之后在延續(xù)母行相關(guān)資源優(yōu)勢作為自身優(yōu)勢的同時(shí)，也受到根深蒂固的銀行信貸文化的掣肘。

同時(shí)，理財(cái)子公司如何與母行協(xié)調(diào)也是一大挑戰(zhàn)。

“大家往往認(rèn)為，客戶、渠道、資產(chǎn)等都是銀行理財(cái)子公司獨(dú)特的優(yōu)勢。但是我們認(rèn)為，這些優(yōu)勢目前都還是表面的。能否真正轉(zhuǎn)化為未來理財(cái)子公司的實(shí)際競爭力？我覺得挑戰(zhàn)更大?！鄙虾ｃy行副行長、上銀基金董事長汪明在接受媒體采訪時(shí)談到，理財(cái)對接的零售客戶往往在一個(gè)銀行的零售業(yè)務(wù)條線集中進(jìn)行管理，在一個(gè)行內(nèi)可能也需要協(xié)同，如果協(xié)同不好，優(yōu)勢就很難顯現(xiàn)出來。

此外，對于數(shù)據(jù)的挖掘，汪明指出，在數(shù)字化經(jīng)營方面，銀行有大量的客戶數(shù)據(jù)，但很多數(shù)據(jù)還只是“睡”在系統(tǒng)里。關(guān)鍵是如何對數(shù)據(jù)精準(zhǔn)的挖掘和應(yīng)用，比如利用數(shù)據(jù)去豐富客戶分層分類的維度，做好產(chǎn)品推送，從而更加突出數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

對于理財(cái)子公司的定位，上海銀行表示，上銀理財(cái)將秉承母行“精品銀行”的定位，打造面向城市居民的智慧型理財(cái)專家。