不良貸款的增加會(huì)影響銀行利潤(rùn)增長(zhǎng)，據(jù)交通銀行研究中心此前發(fā)布的報(bào)告稱，由于從經(jīng)濟(jì)增速見底到不良資產(chǎn)見底之間存在滯后期，因此2013年銀行業(yè)不良貸款仍存在小幅增長(zhǎng)的壓力，信用成本率難有反哺利潤(rùn)的顯著空間。
銀監(jiān)會(huì)近日公布了2013年上半年的銀行業(yè)數(shù)據(jù)：截至二季度末，商業(yè)銀行凈利潤(rùn)為7531億元，同比增長(zhǎng)13.83%；商業(yè)銀行不良貸款余額為5395億元，連續(xù)7個(gè)季度反彈，并且創(chuàng)下自2009年二季度以來(lái)17個(gè)季度新高；商業(yè)銀行不良貸款率為0.96%，與一季度持平。
這些數(shù)據(jù)表明，國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行已“不復(fù)當(dāng)年勇”，利潤(rùn)增速放緩，不良貸款上升。這種情況在市場(chǎng)的預(yù)料之中，也與已披露的幾家上市銀行的半年報(bào)相吻合。到目前為止，華夏銀行、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行等已公布上半年業(yè)績(jī)，凈利潤(rùn)分別同比增長(zhǎng)20.14%、26.52%、12.76%，而其2012年全年的凈利潤(rùn)增速分別為38.76%、36.12%、25.29%。若與前年相比，今年上半年業(yè)績(jī)?cè)鏊俚幕芈涓鼮槊黠@。2011年，華夏銀行、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行的凈利潤(rùn)增速分別為53.97%、37.71%、42.28%。
上述銀行今年上半年的業(yè)績(jī)好于市場(chǎng)預(yù)期，但業(yè)績(jī)?cè)鏊俚幕芈涑蔀椴粻?zhēng)的事實(shí)。從今年的趨勢(shì)來(lái)看，很可能如中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)此前相關(guān)報(bào)告所預(yù)測(cè)的，國(guó)內(nèi)主要銀行2013年利潤(rùn)總體增長(zhǎng)率將從 2012年的兩位數(shù)跌至2013年的個(gè)位數(shù)。
再看信貸資產(chǎn)質(zhì)量，各銀行普遍面臨一定壓力。華夏銀行半年報(bào)披露，不良貸款余額70.65億元，上年末63.39億元；不良貸款率為0.91%，上年末0.88%。興業(yè)銀行半年報(bào)稱，資產(chǎn)質(zhì)量保持大體穩(wěn)定，不良貸款比率0.57%，較期初上升0.14個(gè)百分點(diǎn)。浦發(fā)銀行半年報(bào)披露，截至報(bào)告期末，按五級(jí)分類口徑統(tǒng)計(jì)，公司后三類不良貸款余額為112.58億元，比 2012年底增加23.18億元，不良貸款率為0.67%，較2012年末上升0.09個(gè)百分點(diǎn)，不良貸款準(zhǔn)備金覆蓋率達(dá)到347.86%，比2012年底下降51.99個(gè)百分點(diǎn)。
復(fù)旦大學(xué)證券研究所副所長(zhǎng)王堯基接受中國(guó)經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)采訪時(shí)稱，宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩，企業(yè)效益下降，特別是中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)受到影響較大，導(dǎo)致商業(yè)銀行不良資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)增大。相關(guān)銀行半年報(bào)也表示，不良貸款率上升，主要受經(jīng)濟(jì)下行及區(qū)域風(fēng)險(xiǎn)形勢(shì)的影響。
具體分析相關(guān)數(shù)據(jù)，不難發(fā)現(xiàn)不良貸款的增加呈現(xiàn)共同特征，受到宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)影響較大的一些行業(yè)及地區(qū)成為不良貸款發(fā)生的重點(diǎn)領(lǐng)域。其中，中小企業(yè)密集地區(qū)的不良貸款增加較多。據(jù)相關(guān)媒體透露，上半年，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)新增不良貸款最多的前三個(gè)省市分別為江蘇、浙江、上海。浙江、江蘇、山東等三省上半年的不良貸款余額相當(dāng)于全國(guó)不良貸款總量的45%左右，其中新增不良貸款相當(dāng)于全國(guó)新增總量的60%以上。而從上市銀行披露的半年報(bào)來(lái)看，也存在相同的特點(diǎn)。華夏銀行稱，不良貸款率超過(guò)全行平均比例的是華東地區(qū)（1.46%）。
王堯基認(rèn)為，當(dāng)前商業(yè)銀行不良貸款風(fēng)險(xiǎn)可控但不可輕視。盡管不良貸款余額有所增加，但不到1%的不良貸款率并不算很高，總體風(fēng)險(xiǎn)可控。隨著“穩(wěn)增長(zhǎng)”措施的出臺(tái)及逐漸落實(shí)，有利于緩解銀行不良貸款進(jìn)一步增加的壓力。若2013年全年GDP增長(zhǎng)實(shí)現(xiàn)7.5%左右的預(yù)期目標(biāo)，不良貸款率不會(huì)出現(xiàn)大幅攀升。
不良貸款的增加會(huì)影響銀行利潤(rùn)增長(zhǎng)，個(gè)別銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理更需要引起高度重視。例如，某上市銀行不良貸款率創(chuàng)下五年來(lái)最高水平，且上半年逾期貸款余額較去年同期增幅達(dá)59.6%。而且，銀行業(yè)下半年的風(fēng)險(xiǎn)管理并不輕松。據(jù)交通銀行研究中心此前發(fā)布的報(bào)告稱，由于從經(jīng)濟(jì)增速見底到不良資產(chǎn)見底之間存在滯后期，因此2013年銀行業(yè)不良貸款仍存在小幅增長(zhǎng)的壓力，信用成本率難有反哺利潤(rùn)的顯著空間。
商業(yè)銀行不良貸款余額連續(xù)7個(gè)季度反彈，并創(chuàng)17個(gè)季度以來(lái)的新高，會(huì)對(duì)投資者情緒產(chǎn)生一定的影響。由于同時(shí)遭遇利率市場(chǎng)化等考驗(yàn)，上市銀行的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)前景很難被看好。王堯基還提醒，銀行畸高利潤(rùn)率的時(shí)代已經(jīng)過(guò)去，若繼續(xù)只顧吃利差，面臨信貸風(fēng)險(xiǎn)增大、利潤(rùn)空間壓縮的趨勢(shì)，必須在金融創(chuàng)新及發(fā)展中間業(yè)務(wù)等方面下功夫。