互聯(lián)網(wǎng)金融正在深刻改變?nèi)虡I(yè)務(wù)模式，更多創(chuàng)新型業(yè)務(wù)開始“飛入尋常百姓家”?！ ∫酝叽笊系娜倘谫Y業(yè)務(wù)，在互聯(lián)網(wǎng)金融的助力之下，開始全面對中小投資者放開，小額融資亦成為券商新的業(yè)務(wù)征戰(zhàn)場。不過，要想保持業(yè)務(wù)的吸引力，先要保證產(chǎn)品擁有足夠的想象力，而這往往來自多方優(yōu)勢的巧妙嫁接?！ 半S時貸”的想象力 近日，一款名為“同贏隨時貸”（以下簡稱“隨時貸”）的小額融資業(yè)務(wù)悄然面世，并在業(yè)界“吹皺一池春水”?！半S時貸”是面向同信開戶人的信用借款服務(wù)?！斑@個業(yè)務(wù)調(diào)動了多方資源，環(huán)環(huán)相扣，非常具有想象力。既能滿足股民的借款需求，又能使提供服務(wù)的各方都受益。由于充分解決了融資渠道問題，這個業(yè)務(wù)的規(guī)模理論上可以做到非常大?！比A東一家中型券商副總裁對此評價道?！ ≈越凶觥半S時貸”，是因為該產(chǎn)品借助互聯(lián)網(wǎng)金融，所有手續(xù)可以全面在網(wǎng)上辦理，并且系統(tǒng)可以自動判斷申請額度，無需人工審核，從而實現(xiàn)即時到賬，5分鐘內(nèi)即可完成全部申請與借款流程。 安信證券分析師賀立在最新研報中指出，各券商正努力打造互聯(lián)網(wǎng)金融，核心在于“平臺+產(chǎn)品”，本質(zhì)是人才團隊和戰(zhàn)略的競爭。與互聯(lián)網(wǎng)巨頭合作導(dǎo)流、團隊實力強、機制靈活且戰(zhàn)略明確的券商將獲得先機?！ ∫晃唤咏抛C券的知情人士對本報透露，“隨時貸”具有門檻低、限制少、到賬快、隨時辦、費率低等五大特點。同信證券的客戶只需擁有可流通的證券賬戶資產(chǎn)，即可申請1000元-20萬元借款，基本上覆蓋了中小投資者的中短期資金需求?！ ∫晃籔2P行業(yè)資深人士對本報分析：“目前小額融資業(yè)務(wù)的門檻不盡相同，券商大多是5000元起步，人人貸、拍拍貸等傳統(tǒng)P2P公司的融資門檻是3000元，陸金所小貸由于定位的不同，門檻高達1萬元。"隨時貸"低至1000元的起借點，可謂打破了行業(yè)的底限，可能引發(fā)新一輪洗牌。” 伴隨著融資而來的是成本問題，這直接影響到客戶選擇哪一個融資平臺。前述知情人士稱：“根據(jù)我們掌握的數(shù)據(jù)，"隨時貸"的普通利率及費率合計年化10%以內(nèi)，大大低于目前券商及各融資平臺推出的融資費率水平，其中訣竅在于通過互聯(lián)網(wǎng)金融平臺做了諸多優(yōu)化設(shè)計，實現(xiàn)了成本降低和適當讓利?！薄 ”緢蟛樵兌嗉夜拘☆~融資業(yè)務(wù)息費率獲知，不少同類業(yè)務(wù)綜合息費率最低都在10%/年以上，主流區(qū)間為10%/年-24%/年，有的甚至高達15.24%/年-27.24%/年，此外還存在不少必收項費用。如此融資成本，對于資金并不寬裕的中小投資者而言，不啻一個沉重的負擔?！ ∩虾Ｒ晃毁Y深投資者直言不諱地說：“我每年融資炒股的錢累計要上億元，融資成本無疑是最重要的考量因素之一，成本越低，性價比就越高，省下的成本就相當于是自己賺到的錢。因此，平臺只要能夠把成本控制好，根本無需擔心客戶資源的問題?！薄 ≈行∪桃I(lǐng)洗牌 今年以來，眾多券商紛紛試水互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，針對中小投資者的小額融資業(yè)務(wù)，也是其中一個主攻方向。 根據(jù)證監(jiān)會發(fā)言人鄧舸的最新表態(tài)，下一步，證監(jiān)會將針對互聯(lián)網(wǎng)金融特點做出針對性的監(jiān)管安排，促進互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展?！ 叭袒ヂ?lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品在服務(wù)投資者的同時，最重要的是做到控制風險，使這個新生的行業(yè)能夠健康有序發(fā)展，這也是監(jiān)管部門極為關(guān)注的?！比A東一位券商經(jīng)紀業(yè)務(wù)負責人說?！ 《嗉胰痰漠a(chǎn)品都制定了嚴格的風控標準，業(yè)內(nèi)觀察人士分析說，以新生的“隨時貸”為例，設(shè)定了20萬的上限，且控制不超過50%的折算率。同時，還會在資產(chǎn)警戒線等方面進行設(shè)置?！ 〈送?，源于操作方式的不同，不同產(chǎn)品的放款時間也不同。觀察人士稱：“市場上大多數(shù)同類產(chǎn)品，由于存在人工審核，大多需要1-3個工作日時間，此外從審核通過到放款，同樣需要時間，少則6個小時，多則3個工作日，但"隨時貸"能做到當日甚至即時到賬。” 惠依投資基金經(jīng)理趙曉玲也對本報表示：“當前很多中小投資者都存在各種各樣的資金需求。但券商現(xiàn)有的政策，多是為資金量較大的投資者提供，而且耗時較長，如果能在這塊進行突破，券商的創(chuàng)新業(yè)務(wù)將獲得爆發(fā)性增長。” 華寶證券分析師李真最新發(fā)布的研報則認為，去年8月，多家券商向證監(jiān)會提交了開展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的申請，圍繞產(chǎn)品和賬戶兩大核心問題，基于現(xiàn)行的制度框架提出了詳細的解決方案。此后一系列有遠見的券商也看到了在互聯(lián)網(wǎng)沖擊下，傳統(tǒng)經(jīng)濟業(yè)務(wù)為主要利潤來源的模式難以維系，并且也注意到互聯(lián)網(wǎng)金融這塊碩大的奶酪，紛紛踏足互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域。不少中小券商意識到，借助細分市場的競爭優(yōu)勢才有可能立足，在彎道中超過大型券商，形成券商新一輪的洗牌。這些中小券商將全方位完善客戶體驗，緊緊圍繞互聯(lián)網(wǎng)用戶的需求，為客戶提供不同風險級別的投資理財和個性化財富管理服務(wù)，如具有顛覆性的現(xiàn)金管理類產(chǎn)品、小貸產(chǎn)品、融證通產(chǎn)品、以及程序化量化交易策略等特色產(chǎn)品?！ ‰m然各家機構(gòu)推出業(yè)務(wù)模式不盡相同，但在上海一位資深券商經(jīng)紀人士看來，風起云涌的小額融資業(yè)務(wù)，將互聯(lián)網(wǎng)金融推向縱深，對于整個行業(yè)的發(fā)展大有裨益。（經(jīng)濟觀察網(wǎng)）