在我們的印象中，被房貸壓垮無(wú)奈斷供的人群，大部分都是炒房客，他們?yōu)榱嗽跇鞘兄谐醋髂怖?，利用高杠桿反復(fù)買(mǎi)進(jìn)賣(mài)出，用低得可憐的首付撬動(dòng)一棟棟房屋，但在今年嚴(yán)格的限售、限貸、限購(gòu)調(diào)控措施下，背負(fù)高額月供卻無(wú)法變現(xiàn)房產(chǎn)，因此有的投機(jī)客只能無(wú)奈棄房斷供。
然而，事實(shí)的真相并非如此，最容易斷供的房子，不一定就是那些總價(jià)高、杠桿高、房貸高的住房，像那種破釜沉舟的炒房客，我們平日里也是只聞其名，難見(jiàn)其人，真正飽受斷供困擾的群體，反而是那些房貸并不算高的“低端房”。
這是知名經(jīng)濟(jì)學(xué)家巴曙松的論斷，在2019年1月2日，巴曙松發(fā)表專(zhuān)欄，談到了目前樓市中存在的一些問(wèn)題，其中提到了一點(diǎn)：房地產(chǎn)領(lǐng)域的居民杠桿結(jié)構(gòu)性風(fēng)險(xiǎn)在加大。
為什么這么說(shuō)？巴曙松認(rèn)為“越是低端的房子，對(duì)貸款的依賴(lài)程度越高”，并列出數(shù)據(jù)稱(chēng)，“某商業(yè)銀行不良個(gè)人住房抵押貸款中，50萬(wàn)以下的不良貸款約占不良貸款的60%”！
要知道，巴曙松是銀行業(yè)協(xié)會(huì)的首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家，還是哥倫比亞大學(xué)的高級(jí)訪(fǎng)問(wèn)學(xué)者，自然有他獲取數(shù)據(jù)的權(quán)威途徑，目前大部分人都以為，還貸風(fēng)險(xiǎn)、按揭斷供只出現(xiàn)在“高端”、“一二線(xiàn)城市”、“高杠桿高總價(jià)”的房子上，卻鮮有人明白，小城市中那些低總價(jià)、低房貸總額的房子，其實(shí)是風(fēng)險(xiǎn)最集中的區(qū)域。
之所以說(shuō)低端房更依賴(lài)貸款，是因?yàn)檫^(guò)去幾年以來(lái)三四線(xiàn)城市房?jī)r(jià)大漲，二線(xiàn)省會(huì)也水漲船高，小縣城買(mǎi)套兩室總價(jià)都可能達(dá)到80萬(wàn)以上，這部分剛需人群，極有可能掏空了“六個(gè)錢(qián)包”交首付，剩下的只能靠房貸來(lái)解決，我們假設(shè)一個(gè)年收入不足10萬(wàn)的家庭，首付用盡所有積蓄，剩下的數(shù)十萬(wàn)房貸看起來(lái)不多，對(duì)整個(gè)家庭來(lái)說(shuō)壓力非常大，一旦出現(xiàn)現(xiàn)金流短缺，斷供就有可能會(huì)出現(xiàn)。
有人會(huì)說(shuō)，50萬(wàn)算多嗎？現(xiàn)在哪個(gè)大城市買(mǎi)房不得背著百八十萬(wàn)的房貸？但我們更應(yīng)該知道，50萬(wàn)對(duì)北上廣深的土豪們來(lái)說(shuō)可能無(wú)足輕重，對(duì)于剛需和低收入者而言，卻是揮之不去的一座大山。
巴曙松的數(shù)據(jù)，來(lái)自他所了解的某商業(yè)銀行按揭情況，然而，很多人的首付款也是東拼西湊才勉力為之，更有甚者將各類(lèi)小貸、消費(fèi)貸、首付分期作為過(guò)渡手段。如果只是一兩個(gè)孤例，當(dāng)然影響不大，但值得我們警惕的是，如果有一大半的房貸都是通過(guò)這種途徑進(jìn)入樓市，那便如巴曙松所說(shuō)，房地產(chǎn)領(lǐng)域的杠桿風(fēng)險(xiǎn)可見(jiàn)一斑。
話(huà)說(shuō)回來(lái)，無(wú)論是炒房客斷供，還是50萬(wàn)以?xún)?nèi)房貸不良率較高，其實(shí)都是浮躁情緒的一種表現(xiàn)，樓市如果不改變結(jié)婚必須買(mǎi)房、賺錢(qián)必須買(mǎi)房的扭曲思維，高杠桿風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)揮之不去。
歸根結(jié)底，買(mǎi)房如同買(mǎi)衣服，量體裁衣很重要，對(duì)我們這些旁觀(guān)者來(lái)說(shuō)，低端房也好，高端房也罷，只有適合自己財(cái)力和居住需求的房子，才能在“居者有其屋”的同時(shí)，做到“心中無(wú)旁騖”。