交通銀行（601328.SH，3328.HK）旗下券商板塊交銀國際（3329.HK）5月4日在香港召開首次公開發(fā)行（IPO）說明會(huì)，計(jì)劃集資最多20.68億港元。相關(guān)保薦機(jī)構(gòu)消息人士對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道透露，本次發(fā)行國際配售部分已獲足額認(rèn)購。
該公司將成為在香港上市的首家內(nèi)地銀行系券商。招股書顯示，本次計(jì)劃發(fā)行6.67億股，其中90%為國際配售，10%做公開發(fā)售，每股招股價(jià)介于2.6港元至3.1港元，集資額最多20.68億港元。
5名基石投資者共認(rèn)購33.94%股份
交銀國際董事長(zhǎng)譚岳衡表示，對(duì)本次發(fā)行和未來業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)很有信心。他認(rèn)為，交銀國際作為銀行系證券公司，能與母公司內(nèi)地銀行業(yè)務(wù)產(chǎn)生互補(bǔ)，也有利于內(nèi)地商業(yè)銀行的轉(zhuǎn)型發(fā)展；此外，公司未來在國際化拓展的道路上也可以借力母公司銀行網(wǎng)絡(luò)，較其它中資券商有優(yōu)勢(shì)。
招股書披露，公司獲5名基石投資者認(rèn)購共計(jì)33.94%股份（假設(shè)以中間價(jià)2.85港元發(fā)行且超額配股權(quán)未行使）。其中，嘉信金融集團(tuán)認(rèn)購2.33億港元，胡寶星爵士認(rèn)購1.56億港元，中國太平認(rèn)購1億港元，大成國際資產(chǎn)管理認(rèn)購0.77億港元，山東黃金金控集團(tuán)認(rèn)購0.77億港元。
本次IPO凈集資額45%將用作拓展保證金融資業(yè)務(wù)、15%用于拓展資產(chǎn)管理及顧問業(yè)務(wù)、10%用于擴(kuò)展投資及貸款業(yè)務(wù)、10%開發(fā)信息技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施及內(nèi)部監(jiān)控系統(tǒng)、10%用于引進(jìn)及留任人才、10%一般企業(yè)用途。
2007年，交通銀行重組原有全資子公司交通證券成為交銀國際，主要業(yè)務(wù)包括證券經(jīng)紀(jì)及保證金融資、企業(yè)融資及承銷、投資及貸款以及資產(chǎn)管理及顧問。交通銀行在招股書中表示，分拆交銀國際獨(dú)立上市將有利兩者壯大各自業(yè)務(wù)，劃分兩者不同業(yè)務(wù)重心及目標(biāo)客戶，亦有助交銀國際業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型及提供獨(dú)立估值的清晰指標(biāo)，并提升交行整體價(jià)值。
10%集資額將用于人力投入
招股文件顯示，交銀國際2016年凈利潤(rùn)3.51億港元，同比微升0.06%；收入跌7.7%至10.53億港元。因受港股波動(dòng)拖累，各業(yè)務(wù)板塊中，傭金及手續(xù)費(fèi)收入同比跌29.5%至4.86億港元，利息收入跌6.7%至3.67億港元，自營交易收入升16倍至1.7億港元。
公司副首席執(zhí)行官程傳閣表示，盡管經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入下滑，去年公司債券承銷業(yè)務(wù)增長(zhǎng)良好、資產(chǎn)管理規(guī)模大幅上升抵消了經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的不利影響。
2014至2016年，保證金融資業(yè)務(wù)占總收入比重分別為47.2%、34.5%、31.5%，是交銀國際最主要的收入來源。公司管理層表示，去年保證金業(yè)務(wù)收入下滑是面對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)采取的主動(dòng)收縮策略，而公司跟隨銀行業(yè)穩(wěn)健的風(fēng)險(xiǎn)偏好，未來將繼續(xù)重點(diǎn)推動(dòng)保證金融資業(yè)務(wù)的發(fā)展。
此外，交銀國際對(duì)人力資源的投入也值得注意。本次發(fā)行10%的凈集資額，即約2億港元，將被用于人力資源投入。
交銀國際研究部負(fù)責(zé)人洪灝對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，目前其研究團(tuán)隊(duì)規(guī)模已達(dá)六十人左右，是中資機(jī)構(gòu)里最大的之一，不過目前不方便透露更多擴(kuò)展計(jì)劃。公司表示，吸引及留任核心雇員的能力是業(yè)務(wù)成功的重要因素，此后將招攬更多人才擔(dān)任管理、營銷、投資方面的高級(jí)職位。（21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道）